encriptação financeira do mercado recebe nova Informação favorável, Bitcoin atinge nova alta em 15 meses

O mercado de criptomoedas continua a fortalecer-se, o preço do Bitcoin ultrapassou os 12000 dólares, atingindo o seu novo máximo em 15 meses, e o Ethereum também subiu rapidamente para 331 dólares no último mês. Atualmente, a maioria das criptomoedas entre as 100 principais por capitalização de mercado apresenta uma tendência de alta.

Recentemente, uma empresa financiada pelo Google e pela Lightspeed Venture Capital obteve a aprovação da Comissão de Comércio de Futuros de Commodities dos EUA (CFTC) para oferecer o primeiro produto de futuros com liquidação física em Bitcoin. Esta notícia estimulou ainda mais o já aquecido mercado de encriptação.

Com a publicação do white paper do Libra pelo Facebook e o teste do JPM Coin pelo Morgan Chase, cada vez mais grandes instituições estão entrando no campo da encriptação de moedas. Isso significa que mais fundos e usuários serão atraídos para este mercado emergente, e as ferramentas financeiras encriptadas se tornarão instrumentos indispensáveis para os novos e antigos jogadores.

encriptação de finanças

A encriptação de finanças é um dos segmentos mais recentes das finanças encriptadas, com os principais produtos a surgirem no final do mercado em alta de 2017. De acordo com estatísticas, atualmente existem centenas de produtos de encriptação de finanças ativos no mercado, com o número de novos produtos a aumentar significativamente desde o quarto trimestre de 2018. Os prestadores de serviços relacionados dividem-se principalmente em três categorias: bolsas de valores, carteiras e plataformas de finanças profissionais, embora estas três categorias também apresentem sobreposições.

Do ponto de vista das características do produto, os produtos de gestão de ativos digitais podem ser principalmente divididos em três tipos: gestão de direitos de crédito, gestão de dividendos e gestão de nós. A gestão de crédito principal obtém lucros de diferença de juros através de empréstimos diretos dos usuários na plataforma. A gestão de dividendos obtém rendimentos através de dividendos de negociação alavancada da plataforma, dividendos de fundos quantitativos, entre outros. A gestão de nós inclui delegação de nós e manutenção de PoS.

Organização dos produtos principais

Bolsa: Algumas exchanges lançaram produtos de investimento, que se dividem em duas categorias: a primeira é o modelo de depósito de moedas com rendimento, com uma taxa de retorno anual entre 0,026% e 2,7%, suportando as principais moedas; a segunda é o modelo de Staking, que pode oferecer aos clientes cerca de 6,6% de retorno anual.

Plataforma de gestão financeira: Algumas plataformas de gestão financeira profissionais suportam investimento em moeda digital, com uma taxa de juro anual de cerca de 12%.

Carteira: Algumas carteiras possuem funções de investimento integradas, com taxas de juros anuais variando de 1,2% a 40%. As taxas de juros anuais para investimentos a prazo fixo e a prazo flexível variam entre 12%-14% e 1,2%-5%, respectivamente; a parte PoS do rendimento de Staking varia entre 6,5%-40%.

A influência do endurecimento da regulamentação e da volatilidade das criptomoedas ainda cria incertezas nas finanças encriptadas. Em contraste, surgiram algumas empresas notáveis no campo do empréstimo de criptomoedas.

encriptação de empréstimos

Nos atuais produtos de encriptação financeira, o empréstimo é bastante atraente, tanto em termos de escala empresarial quanto em diversidade de produtos. Atualmente, as formas de produtos de empréstimo em encriptação estão se tornando cada vez mais complexas, muitas vezes integrando várias funcionalidades. Produtos de empréstimo centralizados e descentralizados também estão se fundindo gradualmente.

Organização dos produtos principais

Centralizado:

Uma grande instituição de encriptação de empréstimos adicionou 425 milhões de dólares em novos empréstimos no primeiro trimestre deste ano, elevando o total de empréstimos desde a sua fundação para 1,53 mil milhões de dólares. A instituição empresta tokens principalmente de grandes investidores e depois os empresta a uma taxa de juro mais alta, obtendo um spread. Cerca de 10% dos seus produtos são também empréstimos em moeda fiduciária.

Outro concorrente tem um modelo de negócios relativamente diversificado: por um lado, oferece empréstimos em dólares garantidos por moeda encriptação, com uma taxa de juros anual de 4,5% e uma taxa de penhor de cerca de 50%; por outro lado, permite que os clientes depositem Bitcoin e outros para obter juros, com uma taxa de juros anual máxima de 6,2%. Os produtos de depósito da empresa atraíram mais de 35 milhões de dólares em depósitos desde janeiro deste ano.

Descentralizado:

As plataformas de empréstimos descentralizados dependem principalmente da sobre-colateralização de Ethereum ou stablecoins para a concessão de empréstimos. Até o início de junho, o valor total das criptomoedas colateralizadas nas três principais plataformas era de aproximadamente 400 milhões de dólares, 20 milhões de dólares e 20 milhões de dólares, com taxas de colateralização de cerca de 480%, 400% e 210%, respetivamente.

Além disso, um projeto de moeda estável chamado EOSDT no ecossistema EOS também merece atenção. O EOS bloqueado já atingiu 2,69 milhões, cerca de 1,9 milhões de dólares, ocupando o quarto lugar entre produtos semelhantes. No entanto, o número de usuários ativos do projeto é relativamente baixo, com um máximo de apenas 40 pessoas nos últimos 30 dias.

encriptação derivados

Comparado aos negócios básicos de depósito e empréstimo, a encriptação de derivativos trouxe mais possibilidades ao mercado. Estima-se que o tamanho do mercado de derivados de encriptação possa atingir níveis de trilhões de dólares. Os derivados de encriptação incluem principalmente futuros, contratos a prazo, opções e contratos perpétuos.

prestadora de serviços de negociação de derivativos

As bolsas de encriptação nativas e as bolsas tradicionais estão a preparar-se para o mercado de derivados:

As bolsas de encriptação nativas, como uma certa plataforma de contratos perpétuos, prevê-se que também lancem produtos de opções. As bolsas tradicionais, como a CME, já lançaram futuros de Bitcoin, com um volume de negócios que ultrapassou 8 mil milhões de dólares em maio. Além disso, outras bolsas foram recentemente aprovadas para oferecer contratos futuros de Bitcoin com entrega física, o que pode aumentar a demanda das instituições por acumulação de Bitcoin.

produtos de derivativos de cabeça

Um determinado protocolo de derivativos financeiros descentralizados reimplementou as regras de negociação de derivativos financeiros utilizando contratos inteligentes. Este projeto suporta negociação de margem com um máximo de 4 vezes de alavancagem, bem como operações de empréstimo com uma taxa de garantia inicial de 125%.

No que diz respeito aos mercados de previsões, os projetos estabelecidos há mais tempo já conseguiram financiamento de milhões de dólares. Os novos projetos de mercados de previsões também são favorecidos por instituições de investimento de primeira linha, como a Sequoia Capital.

Com a entrada de mais instituições, o mercado financeiro de encriptação espera um desenvolvimento adicional. Mas ainda é necessário prestar atenção aos impactos das incertezas relacionadas à regulamentação.