Восстановление отрасли оптоволоконных кабелей, развитие благодаря спросу на морскую ветровую энергетику и ИИ

Отрасль оптоволоконных кабелей постепенно выходит из низкой точки и встречает новые возможности для развития. В 2023 году, под воздействием замедления спроса на телекоммуникации за границей и задержки в строительстве морских ветровых электростанций в стране, эта отрасль пережила период спада. Однако с наступлением 2024 года перспективы отрасли начинают улучшаться. Проекты морских ветровых электростанций в стране вновь запускаются, спрос на зарубежные кабели растет, и, в дополнение, растущий спрос на высококачественные оптоволокна в области искусственного интеллекта — все эти факторы совместно способствуют восстановлению отрасли.

Строительство морских ветряных электростанций в стране активно восстанавливается. В конце апреля этого года в провинции Гуандун, в городе Янцзян, был объявлен тендер на крупный морской ветряной проект, что свидетельствует о том, что отрасль начинает избавляться от прежних задержек, вызванных проблемами с судоходством. Морские кабели, являющиеся ключевым компонентом строительства морских ветряных электростанций, благодаря высоким барьерам для входа в отрасль, имеют хорошие перспективы для получения выгоды от этой тенденции. В то же время, отечественные кабельные компании, обладая технологическими преимуществами, постепенно осваивают зарубежные рынки. Несколько ведущих компаний уже успешно выиграли важные проекты в Европе и других регионах, демонстрируя мощь отечественных технологий.

Развитие искусственного интеллекта открывает новые возможности для специальных волоконно-оптических технологий. Традиционно рынок оптических волокон в основном контролируется стандартными оптическими волокнами, используемыми телекоммуникациями и традиционными дата-центрами. Однако с ростом спроса на ИИ высококачественные специальные оптические волокна становятся ключевыми компонентами. Эти волокна включают в себя волокна с сохранением поляризации, легированные волокна и полые волокна, которые играют важную роль в различных приложениях. В настоящее время глобальные центры вычислительных мощностей ИИ по-прежнему в основном используют высококачественные волокна иностранных брендов, что предоставляет огромные рыночные возможности для отечественных компаний с глубокими техническими накоплениями.

Производство специальных оптоволокон требует технологий на всех стадиях цепочки, начиная от сырья и заканчивая производством, что создает высокие барьеры для входа. Лидирующие компании в отрасли, прошедшие полный промышленный цикл, могут извлечь выгоду из восстановления морской ветроэнергетики и технологических инноваций, движимых ИИ. Стоит обратить внимание на такие отечественные компании, как Yangtze Optical Fiber, Hengtong Optic-Electric, Zhongtian Technology и Fiberhome Communications, а также на такие новые компании, как Taicheng Optoelectronics и Changyingtong, которые сосредоточены на приложениях специальных оптоволокон. На международном рынке стоит обратить внимание на такие компании, как Corning, Furukawa Electric и Fujikura.

Тем не менее, инвесторы также должны обратить внимание на потенциальные риски, включая то, что развитие ИИ и темпы строительства offshore ветровых электростанций могут оказаться ниже ожидаемых, а также на вызовы, связанные с быстрой итерацией технологий.