Merkeziyetsizlik kredisi alanının öncüsü: Aave'in gelişim süreci ve gelecek beklentileri
Aave, dinamik faiz oranı modeli ve likidite havuzları aracılığıyla kripto varlıkların eşler arası sözleşme ile borçlanmasını sağlayan çok zincirli bir borç verme protokolüdür. Şu anda toplam kilitli değer açısından DeFi projeleri arasında üçüncü sırada yer almakta olup, özellikle borç verme kategorisinde lider konumdadır. Aave'nin ana şirketi, işlerini yeni alanlara genişletme aşamasındadır; bunlar arasında zincirler arası borç verme, stabil coin'ler, açık sosyal protokoller ve kurumsal borç verme platformları bulunmaktadır.
AAVE tokeninin toplam arzı 16 milyon adettir, bunun 13 milyonu token sahiplerine tahsis edilmiştir, kalan 3 milyon adet ise ekosistemin rezervine dahil edilmiştir. Şu anda piyasada dolaşımda olan AAVE tokeninin toplam miktarı yaklaşık 14.8 milyon adettir.
Aave'nin faaliyetlerinin sürekli genişlemesi ve olgunlaşması ile birlikte, 2024'teki piyasa iyileşmesinin arka planında, AAVE'nin TVL'si ve fiyatı artış göstermiştir. Aave, Mayıs ayında V4 sürümünün yükseltme planını açıkladı ve bu plan, likidite ve varlık kullanım oranını daha da artırmaya odaklanmaktadır.
Aave V3 versiyonu şu anda V2 versiyonunu temel olarak ikame etmiştir, iş modeli ve kullanıcı kitlesinin yavaş yavaş istikrara kavuşması, Aave'yi TVL, işlem hacmi ve desteklenen zincir sayısı açısından diğer borç verme protokollerinin çok önüne geçirmiştir.
Aave, iş genişletme konusunda bazı zorluklarla karşılaştı. Şu anda ana gelir kaynağı hala geleneksel kredi verme işine bağlı. Stabilcoin GHO, bir süreliğine değer kaybettikten sonra son zamanlarda yeniden değerini kazandı. Kurumsal kredi verme platformu Aave Arc'ın TVL'si, büyük bir düşüş yaşadıktan sonra uzun süre düşük seviyelerde kalmaya devam etti.
Aave'in gelecekteki gelişimi için, çapraz zincir borç verme çözümünün daha da optimize edilmesi, stabil coin işinin güçlendirilmesi ve bunun Aave platformu ile derinlemesine entegre edilmesi, sosyal platformlar gibi yeni ortaya çıkan işlerde Aave'in DeFi yeteneklerinin entegrasyonu ve mevcut bağımsız iş alanlarının kapsamlı bir ekosisteme entegre edilmesi önerilmektedir.
Aave'nin Gelişim Süreci
2017 Mayısında, Stani Kulechov ETHLend projesini kurdu. Başlangıçta, ETHLend işletme sürecinde ciddi likidite zorluklarıyla karşılaştı. 2018 yılı sonunda, ETHLend stratejik bir dönüşüm gerçekleştirdi ve eşler arası modelden sözleşmelere dayalı modele geçerek likidite havuz modeli getirdi ve resmi olarak Aave olarak yeniden adlandırıldı. Bu dönüşüm, Aave'nin 2020'de resmen piyasaya sürülmesini simgeliyor.
2023 Kasım ayında, Aave markasını Avara olarak yeniden adlandırdığını duyurdu. Avara, stabilcoin GHO, sosyal ağ protokolü Lens ve kurumsal kredi platformu Aave Arc dahil olmak üzere yeni iş kollarını kademeli olarak piyasaya sürdü ve kripto cüzdanlar, oyun gibi birçok alanda stratejik yatırımlara başlamıştır.
Mevcut Aave V3 versiyonu stabil bir şekilde kullanıma sunulmuştur ve hizmeti 12 farklı blok zincirine genişletilmiştir. Bu arada Aave, borç verme platformunu güncellemeye yönelik daha fazla deneme yapmaktadır ve 2024 Mayıs'ında V4 sürümünün güncelleme önerisini açıklamıştır.
Verilere göre, 15 Mayıs 2024 itibarıyla AAVE, DeFi alanında toplam kilitli değer açısından üçüncü sırada yer alarak 1.0694 milyar dolara ulaştı.
Aave'nin temel iş modeli
Aave'nin temel işlevi Merkeziyetsizlik borç verme olup, bu esas olarak aşağıdaki mekanizmalar aracılığıyla gerçekleştirilir:
Dinamik faiz oranı modeli: Fon havuzunun kullanım oranına göre borç verme faiz oranını dinamik olarak ayarlayarak arz ve talebi dengelemek.
Likidite fon havuzu: Kullanıcılar, havuza varlık yatırarak faiz kazanabilir, borçlular ise havuzdan varlık borç alabilir.
Aşırı Teminat: Borçlular, sistem riskini azaltmak için borç miktarının üzerinde teminat sağlamalıdır.
Tasfiye Mekanizması: Teminatın değeri belirli bir seviyeye düştüğünde, mevduat sahiplerinin fon güvenliğini korumak için tasfiye tetiklenir.
Hızlı Kredi: Kullanıcıların bir blok içinde teminatsız borç almasını sağlar, genellikle arbitraj gibi senaryolar için kullanılır.
Çapraz zincir borç verme: Portal işlevi aracılığıyla farklı blok zincirleri arasında varlık borç verme.
Aave ayrıca GHO sabit parasını, Lens sosyal protokolünü ve diğer yenilikçi iş alanlarını tanıtarak daha kapsamlı bir DeFi ekosistemi oluşturmayı deniyor.
Aave'nin Pazar Pozisyonu
Aave, DeFi kredi alanında lider konumundadır:
TVL büyüklüğü: 2024 yılı Mayıs ayı ortası itibarıyla, Aave'nin TVL'si 10,25 milyar dolara ulaştı ve borç verme protokolleri arasında birinci sırada yer aldı.
Pazar Payı: Ethereum, Arbitrum, Avalanche gibi önde gelen kamu blok zincirlerinde en büyük ölçekli borç verme protokolüdür.
Kullanıcı ölçeği: Aave V3, diğer borç verme platformlarının çok üzerinde, 14,000'den fazla aktif kullanıcıya sahiptir.
İşlem Hacmi: 2024 Nisan ayında işlem hacmi 26.588 milyon $'a ulaşarak, bir önceki aya göre %16.9 artış gösterdi ve en hızlı büyüyen oldu.
Varlık Kullanım Oranı: Yenilikçi mekanizmalar gibi etkin modeller aracılığıyla, varlık kullanım oranı benzer protokoller arasında öne çıkmaktadır.
Aave'nin Karşılaştığı Zorluklar
Çapraz zincir borç verme rekabeti: Radiant gibi protokoller çapraz zincir borç verme alanında öne geçiyor, Aave V4'ün geç piyasaya sürülmesi rekabet gücünü etkileyebilir.
Yenilikçi baskı: Hızlı kredi verme, çapraz zincir borç verme gibi yenilikçi çözümler sunan protokollerle karşılaşan Aave, liderliğini sürdürmek için sürekli yenilik yapmalıdır.
GHO stabilcoin gelişimi: GHO daha önce sabit değerini kaybetti, Aave kredi işlevi ile entegrasyonun güçlendirilmesi gerekiyor.
İş çeşitliliği: Şu anda gelir hala esas olarak geleneksel kredi işine bağımlıdır, Aave Arc gibi yeni işlerin gelişimi beklentilerin altında kalmıştır.
Kredi dışı hizmetleri genişletmek: Lens gibi sosyal protokollerin DeFi yetenekleri ile entegrasyonunu güçlendirmek, daha fazla yenilikçi uygulama senaryosunu keşfetmek.
Ekosistemi Entegre Etme: Kredi verme, stabil coin, sosyal gibi iş alanlarını derinlemesine entegre ederek kapsamlı bir DeFi ekosistemi oluşturma.
Sürekli teknik yenilik: Akıllı sözleşme güvenliği, varlık kullanım oranı gibi alanlarda teknik liderliği sürdürmek.
Kurumsal işlerin güçlendirilmesi: Aave Arc'ı optimize ederek daha fazla kurumsal kullanıcıyı DeFi pazarına çekmek.
Genel olarak, Aave, DeFi kredi alanının öncüsü olarak, gelecekte geniş bir gelişim alanına sahiptir. Sürekli yenilik, ekosistemi geliştirme ve temel işlerini optimize etme yoluyla, Aave'nin giderek daha da yoğunlaşan rekabette liderliğini koruması ve tüm DeFi sektörünün gelişimini teşvik etmesi bekleniyor.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
19 Likes
Reward
19
7
Repost
Share
Comment
0/400
GhostInTheChain
· 21h ago
Kaç kişi çökmeye eşlik etti?
View OriginalReply0
StablecoinEnjoyer
· 08-13 10:12
Full Pozisyon stablecoin'in bireysel yatırımcı
View OriginalReply0
probably_nothing_anon
· 08-11 13:45
AAVE'nin sonsuz tanrısı
View OriginalReply0
AirdropGrandpa
· 08-11 13:45
Çok oynamak her zaman kaybettirir.
View OriginalReply0
StableGenius
· 08-11 13:42
aslında aave'nin hakimiyeti kaçınılmazdı... orada matematiksel kanıt var
View OriginalReply0
AirdropHunterKing
· 08-11 13:41
Eski dikiş canavarı aave hâlâ dayanıyor, geçen seferki sözleşme etkileşiminde 3k gas kaybettim, yatırımı geri kazanmak uzak bir ihtimal.
Aave Derinlik Analizi: Kredi Devi'nden Çok Yönlü Merkezi Olmayan Finans Ekosistemine Evrim Yolu
Merkeziyetsizlik kredisi alanının öncüsü: Aave'in gelişim süreci ve gelecek beklentileri
Aave, dinamik faiz oranı modeli ve likidite havuzları aracılığıyla kripto varlıkların eşler arası sözleşme ile borçlanmasını sağlayan çok zincirli bir borç verme protokolüdür. Şu anda toplam kilitli değer açısından DeFi projeleri arasında üçüncü sırada yer almakta olup, özellikle borç verme kategorisinde lider konumdadır. Aave'nin ana şirketi, işlerini yeni alanlara genişletme aşamasındadır; bunlar arasında zincirler arası borç verme, stabil coin'ler, açık sosyal protokoller ve kurumsal borç verme platformları bulunmaktadır.
AAVE tokeninin toplam arzı 16 milyon adettir, bunun 13 milyonu token sahiplerine tahsis edilmiştir, kalan 3 milyon adet ise ekosistemin rezervine dahil edilmiştir. Şu anda piyasada dolaşımda olan AAVE tokeninin toplam miktarı yaklaşık 14.8 milyon adettir.
Aave'nin faaliyetlerinin sürekli genişlemesi ve olgunlaşması ile birlikte, 2024'teki piyasa iyileşmesinin arka planında, AAVE'nin TVL'si ve fiyatı artış göstermiştir. Aave, Mayıs ayında V4 sürümünün yükseltme planını açıkladı ve bu plan, likidite ve varlık kullanım oranını daha da artırmaya odaklanmaktadır.
Aave V3 versiyonu şu anda V2 versiyonunu temel olarak ikame etmiştir, iş modeli ve kullanıcı kitlesinin yavaş yavaş istikrara kavuşması, Aave'yi TVL, işlem hacmi ve desteklenen zincir sayısı açısından diğer borç verme protokollerinin çok önüne geçirmiştir.
Aave, iş genişletme konusunda bazı zorluklarla karşılaştı. Şu anda ana gelir kaynağı hala geleneksel kredi verme işine bağlı. Stabilcoin GHO, bir süreliğine değer kaybettikten sonra son zamanlarda yeniden değerini kazandı. Kurumsal kredi verme platformu Aave Arc'ın TVL'si, büyük bir düşüş yaşadıktan sonra uzun süre düşük seviyelerde kalmaya devam etti.
Aave'in gelecekteki gelişimi için, çapraz zincir borç verme çözümünün daha da optimize edilmesi, stabil coin işinin güçlendirilmesi ve bunun Aave platformu ile derinlemesine entegre edilmesi, sosyal platformlar gibi yeni ortaya çıkan işlerde Aave'in DeFi yeteneklerinin entegrasyonu ve mevcut bağımsız iş alanlarının kapsamlı bir ekosisteme entegre edilmesi önerilmektedir.
Aave'nin Gelişim Süreci
2017 Mayısında, Stani Kulechov ETHLend projesini kurdu. Başlangıçta, ETHLend işletme sürecinde ciddi likidite zorluklarıyla karşılaştı. 2018 yılı sonunda, ETHLend stratejik bir dönüşüm gerçekleştirdi ve eşler arası modelden sözleşmelere dayalı modele geçerek likidite havuz modeli getirdi ve resmi olarak Aave olarak yeniden adlandırıldı. Bu dönüşüm, Aave'nin 2020'de resmen piyasaya sürülmesini simgeliyor.
2023 Kasım ayında, Aave markasını Avara olarak yeniden adlandırdığını duyurdu. Avara, stabilcoin GHO, sosyal ağ protokolü Lens ve kurumsal kredi platformu Aave Arc dahil olmak üzere yeni iş kollarını kademeli olarak piyasaya sürdü ve kripto cüzdanlar, oyun gibi birçok alanda stratejik yatırımlara başlamıştır.
Mevcut Aave V3 versiyonu stabil bir şekilde kullanıma sunulmuştur ve hizmeti 12 farklı blok zincirine genişletilmiştir. Bu arada Aave, borç verme platformunu güncellemeye yönelik daha fazla deneme yapmaktadır ve 2024 Mayıs'ında V4 sürümünün güncelleme önerisini açıklamıştır.
Verilere göre, 15 Mayıs 2024 itibarıyla AAVE, DeFi alanında toplam kilitli değer açısından üçüncü sırada yer alarak 1.0694 milyar dolara ulaştı.
Aave'nin temel iş modeli
Aave'nin temel işlevi Merkeziyetsizlik borç verme olup, bu esas olarak aşağıdaki mekanizmalar aracılığıyla gerçekleştirilir:
Dinamik faiz oranı modeli: Fon havuzunun kullanım oranına göre borç verme faiz oranını dinamik olarak ayarlayarak arz ve talebi dengelemek.
Likidite fon havuzu: Kullanıcılar, havuza varlık yatırarak faiz kazanabilir, borçlular ise havuzdan varlık borç alabilir.
Aşırı Teminat: Borçlular, sistem riskini azaltmak için borç miktarının üzerinde teminat sağlamalıdır.
Tasfiye Mekanizması: Teminatın değeri belirli bir seviyeye düştüğünde, mevduat sahiplerinin fon güvenliğini korumak için tasfiye tetiklenir.
Hızlı Kredi: Kullanıcıların bir blok içinde teminatsız borç almasını sağlar, genellikle arbitraj gibi senaryolar için kullanılır.
Çapraz zincir borç verme: Portal işlevi aracılığıyla farklı blok zincirleri arasında varlık borç verme.
Aave ayrıca GHO sabit parasını, Lens sosyal protokolünü ve diğer yenilikçi iş alanlarını tanıtarak daha kapsamlı bir DeFi ekosistemi oluşturmayı deniyor.
Aave'nin Pazar Pozisyonu
Aave, DeFi kredi alanında lider konumundadır:
TVL büyüklüğü: 2024 yılı Mayıs ayı ortası itibarıyla, Aave'nin TVL'si 10,25 milyar dolara ulaştı ve borç verme protokolleri arasında birinci sırada yer aldı.
Çoklu zincir yapısı: 12 blok zincirinde yayına alındı, kapsamı rakiplerini çok aşıyor.
Pazar Payı: Ethereum, Arbitrum, Avalanche gibi önde gelen kamu blok zincirlerinde en büyük ölçekli borç verme protokolüdür.
Kullanıcı ölçeği: Aave V3, diğer borç verme platformlarının çok üzerinde, 14,000'den fazla aktif kullanıcıya sahiptir.
İşlem Hacmi: 2024 Nisan ayında işlem hacmi 26.588 milyon $'a ulaşarak, bir önceki aya göre %16.9 artış gösterdi ve en hızlı büyüyen oldu.
Varlık Kullanım Oranı: Yenilikçi mekanizmalar gibi etkin modeller aracılığıyla, varlık kullanım oranı benzer protokoller arasında öne çıkmaktadır.
Aave'nin Karşılaştığı Zorluklar
Çapraz zincir borç verme rekabeti: Radiant gibi protokoller çapraz zincir borç verme alanında öne geçiyor, Aave V4'ün geç piyasaya sürülmesi rekabet gücünü etkileyebilir.
Yenilikçi baskı: Hızlı kredi verme, çapraz zincir borç verme gibi yenilikçi çözümler sunan protokollerle karşılaşan Aave, liderliğini sürdürmek için sürekli yenilik yapmalıdır.
GHO stabilcoin gelişimi: GHO daha önce sabit değerini kaybetti, Aave kredi işlevi ile entegrasyonun güçlendirilmesi gerekiyor.
İş çeşitliliği: Şu anda gelir hala esas olarak geleneksel kredi işine bağımlıdır, Aave Arc gibi yeni işlerin gelişimi beklentilerin altında kalmıştır.
Aave'nin Gelecek Gelişim Önerileri
Çapraz zincir borç verme planını optimize etme: V4 sürümünün lansmanını hızlandırma, çapraz zincir varlık kullanım verimliliğini artırma.
GHO ile Aave platformunun entegrasyonunu derinleştirmek: GHO'nun kredi verme, çapraz zincir gibi senaryolardaki uygulamalarını artırmak.
Aave Ağı Kurulumu: V4 sürüm tasarımının ağ inşasını ilerletmek, ekosistemin bağlantısını güçlendirmek.
Kredi dışı hizmetleri genişletmek: Lens gibi sosyal protokollerin DeFi yetenekleri ile entegrasyonunu güçlendirmek, daha fazla yenilikçi uygulama senaryosunu keşfetmek.
Ekosistemi Entegre Etme: Kredi verme, stabil coin, sosyal gibi iş alanlarını derinlemesine entegre ederek kapsamlı bir DeFi ekosistemi oluşturma.
Sürekli teknik yenilik: Akıllı sözleşme güvenliği, varlık kullanım oranı gibi alanlarda teknik liderliği sürdürmek.
Kurumsal işlerin güçlendirilmesi: Aave Arc'ı optimize ederek daha fazla kurumsal kullanıcıyı DeFi pazarına çekmek.
Genel olarak, Aave, DeFi kredi alanının öncüsü olarak, gelecekte geniş bir gelişim alanına sahiptir. Sürekli yenilik, ekosistemi geliştirme ve temel işlerini optimize etme yoluyla, Aave'nin giderek daha da yoğunlaşan rekabette liderliğini koruması ve tüm DeFi sektörünün gelişimini teşvik etmesi bekleniyor.