TradFi devleri kripto varlıklar alanında hızla yer alıyor

Amerika'nın önde gelen finansal hizmet şirketlerinden biri olan bir varlık yönetim şirketi, Kripto Varlıklar alanına hızlı bir şekilde genişliyor. Şirketin CEO'sunun son açıklamalarına göre, şirket Bitcoin ve Ethereum ticaret hizmetlerini başlatacak ve müşterilere daha kapsamlı yatırım seçenekleri sunmayı hedefliyor, ayrıca tanınmış bir kripto para borsa platformuyla doğrudan rekabet etmeyi amaçlıyor.

10 trilyon dolardan fazla varlığı yöneten bir TradFi devi olarak, şirket ayrıca stablecoin piyasaya sürmeyi ve müşteri taleplerine göre tokenizasyon alanını araştırmayı planlıyor. ABD düzenleyici ortamının giderek netleşmesiyle birlikte, bu şirket şifreleme pazarındaki rekabet ortamını değiştiriyor.

Bitcoin ve Ethereum ticaret hizmetleri sunarak kripto varlıklar platformunda doğrudan rakip olun

Bu varlık yönetim şirketinin CEO'su, son zamanlarda bir medya röportajında, şirketin Bitcoin ticaret alanına girmeye hazırlandığını açıkladı. Bu plan, şirketi tanınmış bir kripto varlık borsa platformunun doğrudan rakibi yapabilir.

"Müşterilerimiz bugün Kripto Varlıklara yatırım yaptı. Aslında, müşterilerimizin sahip olduğu kripto ETP, tüm sektörün %20'sinden fazlasını oluşturmaktadır, bu nedenle gerçekten yatırım yapıyorlar." Yine de, CEO, mevcut Kripto Varlıklar tutma oranının "müşterilerimizin toplam 10.8 trilyon dolarından yaklaşık 25 milyar dolar olduğunu, bu nedenle hala nispeten küçük olduğunu" belirtti.

O, şirketin "müşterilerimizin bu varlıklara ulaşabilmesi için çok yakında Bitcoin ve Ethereum (işlem hizmetleri) sunmayı planladığını" açıkladı. Ayrıca, bu hizmetin şirketin önemli bir büyüme itici gücü haline gelebileceğini belirtti.

"Birçok müşteriden duyduğumuz kadarıyla, varlıklarının %98'inin hesaplarımızda olduğunu, muhtemelen %1 veya %2'sini bazı dijital yerli şirketlerde kripto varlıklarını tutmak için saklayacaklarını düşünüyorlar ve aslında bu varlıkları şirketimize geri getirmek istiyorlar, çünkü bize güveniyorlar," CEO söyledi. "Bu varlıkların diğer varlıklarla birlikte yönetilmesini istiyorlar, bu nedenle bu ürünleri piyasaya sürdüğümüzde, gerçek bir büyüme göreceğimizi düşünüyoruz."

Bir ünlü kripto varlıklar borsa ile doğrudan rekabet edip etmeyecekleri sorulduğunda, CEO şunları söyledi: "Kesinlikle. Eğer orada kripto varlıklar alırlarsa, bu kripto varlıkların bizim şirketimize geri gelmesini görmekten memnuniyet duyarız."

Son yıllarda Kripto Varlıklar alanında hızla yapılan yatırımlar

Şirket, şu anda bireysel ve kurumsal müşterilere yönelik bankacılık, ticari bankacılık, yatırım ve ilgili hizmetler, danışmanlık ve varlık yönetimi danışmanlığı hizmetleri sunan Amerika merkezli bir çok uluslu finansal hizmetler şirketidir. Aynı zamanda, varlık açısından sıralandığında Amerika'nın en büyük bankalarından biridir. 31 Aralık 2024 itibarıyla, şirketin yönettiği müşteri varlıkları 10,1 trilyon dolar olup, aktif aracılık hesapları 36,5 milyon, işyeri emeklilik planı katılım hesapları 5,4 milyon ve banka hesapları 2 milyon adettir. Şirket, Teksas eyaletinin Westlake(Westlake) şehrinde bulunmaktadır. Amerika ve Birleşik Krallık'taki ana finans merkezlerinde 380'den fazla şubesi bulunmaktadır.

Son yıllarda, şirket kripto varlıklar alanına sürekli ilgi göstermektedir. Temmuz 2022'de, şirket ilk kripto varlıklarla ilgili ETF'yi tanıttığını açıkladı. Bu fon, şirketin varlık yönetim departmanının sunduğu özel endeksi takip etmek amacıyla tasarlanmıştır ve yıllık işletim gideri oranı %0,30'dur. Ancak, bu endeks doğrudan kripto varlıklara yatırım yapmamaktadır; bunun yerine, şirketin varlık yönetim departmanının araştırma ekibi tarafından geliştirilmiş olup, insan içgörülerinden, yapay zeka tekniklerinden ve sistematik modellerden yararlanarak kripto varlık temasıyla ilgili şirketleri tanımlamak, seçmek ve değerlendirmek için kullanılmaktadır.

Şu anda, bu ETF şirketin en büyük şifreleme ürünüdür ve 23 Temmuz itibarıyla toplam net varlık yaklaşık 160 milyon dolar.

Mevcut CEO da Kripto Varlıklar konusunda destek belirtti, 2024 Kasım'da göreve başlamadan önce şirketin spot kripto para ticaret hizmeti sunmayı planladığını ifade etti. Şu anda Kripto Varlıklara yatırım yapma niyetinde olmadığını ancak yatırım yapmayı düşünen müşterileri desteklemeyi umduğunu ekledi ve şirketin ABD'deki düzenleyici ortamın olumlu bir değişim geçireceğini öngördüğünü belirtti.

Stabil Coin piyasaya sürmeyi planlıyor, müşterilerin tokenizasyon taleplerini araştırıyor.

Kısa süre önce yapılan şirketin yaz dönemi telefon konferansında, CEO'nun da belirttiği gibi, şirketin bir stablecoin çıkaracağı bildirildi. Ancak, tokenizasyon konusunda temkinli bir yaklaşım sergileyerek, bunun halka açık hisse senedi piyasası için ne tür bir sorun çözebileceğini görmekte zorlandıklarını ifade etti.

CEO, Kripto Varlıklar'ı üç kategoriye ayırdı. Bitcoin bağımsız bir kategoridir. Ardından, blockchain borsa işlemleri için gerekli olan token'lar gelir, bu token'ların değerli olduğunu düşünüyor. Üçüncü kategori ise meme coin topluluğudur, şirket bu tür ürünler sunmayı planlamıyor.

Stablecoin hakkında CEO şunları söyledi: "Büyük bankalar ve ittifaklarla birlikte, stablecoin'i piyasaya sürme yollarını tartıştık. Aynı zamanda kendi yollarımızı da keşfediyoruz, müşterilerimiz için en faydalı kararı vereceğiz."

Şu anda, şirketin müşteri nakit bakiyesindeki faiz gelirleri, şirket gelirinin önemli bir kısmını oluşturmaktadır. Örneğin, 31 Mart 2025 tarihinde sona eren mali çeyrekte, şirketin faiz geliri 2.7 milyar dolara ulaşarak toplam 5.6 milyar dolarlık gelirin yaklaşık %50'sini oluşturmuştur.

Tokenizasyon konusuna geldiğimizde, CEO bu kavramı tamamen reddetmedi, aksine şöyle dedi: "Bu eğilimin nasıl gelişeceğini ve hangi varlık sınıflarında daha yaygın hale geleceğini göreceğiz. Kamuyu ilgilendiren hisse senedi piyasası için kendimize şunu sormalıyız: Tokenizasyon neyi çözüyor?"

Tokenleştirilmiş 24/7 ticaretin bir avantajı olmasına rağmen, şirketin şu anda sunduğu şeyin 24/5 ticaret olduğunu ve yalnızca %1'lik bir kısmın normal olmayan ticaret saatlerinde gerçekleştiğini belirtti. Ayrıca, kamu hisse senedi piyasalarının son derece şeffaf, likit ve verimli olduğunu, tokenleştirmenin bu avantajları sağlayıp sağlayamayacağını sorguladı. Ayrıca, kara para aklamayla mücadele (AML) ve tokenleştirme alanındaki kötü niyetli aktörler konusunda endişelerini dile getirdi.

CEO, şirketin tokenizasyonu keşfettiğini ve müşterilerin talebi olması durumunda bu hizmeti sunacaklarını belirtti. Ancak, tüm pazarın bu yönde gelişmesi durumunda, tokenizasyonun en azından şeffaflık, likidite ve maliyet açısından mevcut seviyelerin altında olmamasını sağlamayı umduğunu da ifade etti. Ayrıca, "Herhangi bir yeni yenilik için, bu alanı genişletmek istiyoruz, geri adım atmak değil," dedi.