Методы распознавания ключевых сигналов на рынке

Данная статья направлена на то, чтобы поделиться тем, как распознавать важные сигналы на рынке. Понимая психологические механизмы, стоящие за риском, мы можем лучше выявлять потенциальные рыночные дно.

1. Проекты с низким уровнем консенсуса первыми рушатся

В условиях неопределенности инвесторы часто сначала распродают активы с низким уровнем доверия. Криптовалюты с низким уровнем консенсуса, как правило, первыми падают в цене, понеся более серьезные потери.

Это соответствует человеческой логике: когда деньги срочно нужны, люди склонны сначала продавать менее важные вещи, а не ценное имущество.

Аналогично, когда трейдеры сомневаются в направлении рынка или хотят снизить риски, они обычно предпочитают ликвидировать активы с низкой эмоциональной привязанностью.

Это явление наблюдается каждый раз, когда основные криптовалюты достигают своего пика. Альткойны не начинают расти только после того, как основные монеты достигли вершины, а поднимаются синхронно с ними. Обычно они показывают признаки усталости раньше основных монет, достигая пика за несколько недель до этого.

Это важный сигнал раннего предупреждения. Проницательные трейдеры могут снизить риски задолго до того, как большинство людей это осознает.

2. Различия в показателях рискованных активов и качественных активов

Продолжая предыдущую логику: люди будут стараться как можно дольше удерживать ценные активы высокого качества и расстанутся с ними только в крайнем случае.

Наиболее популярные криптовалюты часто могут удерживать рост в течение длительного времени. Поэтому основные монеты всегда выглядят устойчивыми, и за несколько недель до краха рынка всегда находятся люди, которые задаются вопросом: "Почему все так панически настроены, если основные монеты явно стабильны?"

Последовательность распродажи активов обычно такова:

a) Во-первых, это низкокачественные монеты

b) Затем идет качественная монета

c) в конечном итоге это полная распродажа

3. Появление эффекта рефлексии

Упадок приведет к большему упадку.

Когда крупные игроки начинают распродажу при истощении спроса, это вызывает ослабление рынка. Это типичные характеристики фазы распределения: нехватка покупок, недостаток спроса, изменение тренда и так далее.

Изменение характеристик рискованных активов побуждает опытных трейдеров переоценить свои стратегии.

"Хотя не удалось продать на пике, но природа рынка изменилась. Необходимо снизить риск или закрыть позиции."

"Если такое падение считается большим обвалом, какие еще риски есть у моего счета?"

Внезапно, корректировка позиций вызывает более масштабные распродажи, это и есть рефлексивность, положительный обратный цикл снижения склонности к риску.

4. Волатильность: Последний праздник

Перед резким падением основных криптовалют рынок часто демонстрирует странное спокойствие: колебания резко уменьшаются,行情 колеблется в узком диапазоне, а настроение участников рынка становится самодовольным.

Затем, гремящая обрушение.

Давайте сосредоточимся на сущности баланса и дисбаланса на рынке.

Когда участники рынка постепенно приходят к согласию относительно высокой или низкой цены, возникает баланс. Это гармоничное состояние, то есть равновесие.

Баланс означает спокойствие. Известная информация полностью усвоена, спекулятивная активность снижена, волатильность уменьшена.

Это состояние гармонии будет продолжаться до тех пор, пока одна из сторон не почувствует усталость, утомление или не захочет изменить стратегию. То есть, покупатель или продавец истощены; или изменяется соотношение спроса и предложения.

Баланс нарушен. Как только он разрушен: возникает дисбаланс.

Цена резко отклонилась от исходной точки. Ценность стала неясной; волатильность резко возросла. Рынок жаждет баланса и будет активно его искать.

Цены часто возвращаются в недавно сформированные области равновесия: такие как точки с высоким объемом сделок, блоки заказов, зоны комплексной стоимости и т.д.

Именно в этих районах вы увидите самые резкие отскоки.

"Первое тестирование наиболее значимо". Реакция последующих тестов будет постепенно ослабевать. Ситуация становится структурированной. Цена стабилизируется на новом уровне. Волатильность сокращается. Баланс восстанавливается на рынке.

5. Процесс распродажи и определение дна

Сдача не является началом конца, а является завершением середины.

a) Сравнение вторичных монет с основными валютами

В этом цикле альткойны часто завершают основные продажи перед обрушением основных валют.

Недавний случай: определенная криптовалюта упала на 88% с максимума перед обрушением основных монет в конце февраля. Поскольку эта закономерность подтверждается, мы можем использовать ее как торговый сигнал при поиске сигналов исчерпания рынка ( и признаков дна ).

Когда основные валюты по-прежнему сильно колеблются в поисках нового баланса, самые сильные альткойны первыми проявят признаки относительной силы и истощения.

Короче говоря, когда основные валюты входят в стадию дисбаланса, следует искать качественные альтернативные монеты для создания сбалансированной позиции.

Как участники, наша цель - зафиксировать эти дивергенции.

"Изменилась ли рыночная динамика?"

"Сужается ли волатильность?"

"Замедляется ли скорость распродаж?"

"Сможет ли он оставаться стабильным, когда основные монеты достигают новых низов?"

Сигналы о дне дна во втором квартале:

1. Уменьшение импульса ( как у какой-либо популярной криптовалюты )
2. SFP, отклонение ( как некая новая публичная цепочка )
3. Более высокие минимумы по сравнению с более низкими минимумами мейнстримовых монет (, как у некоторых концептуальных монет ).

Второстепенные монеты обычно сначала падают, чтобы отдать дань уважения, а затем, когда основные монеты достигают дна, их падение, наоборот, замедляется.

Вот советы по определению качественных альткойнов.

Слабые всегда остаются слабыми.

Сильные игроки тихо выстраивают свои позиции, опережая запуск рыночной конъюнктуры.

b) Основные криптовалюты VS фондовые индексы

Теперь давайте устроим небольшое упражнение.

Объединив все концепции этой статьи, возможно, следующие явления станут разумными:

• Лето 23 года: основные криптовалюты достигли пика раньше фондовых индексов и завершили формирование дна раньше.
• Лето 2024 года: основные криптовалюты достигли пика раньше индексных фондов и на низких уровнях усваивали обрушение индексов, вызванное макроэкономическими факторами.
• 25 лет до сих пор: основные криптовалюты достигли пика раньше индекса акций и пережили падение индекса на 20% на низких уровнях диапазона.

Основной вывод

Формирование底на рынке — это процесс, а не моментальное завершение: альткойны идут первыми → основные криптовалюты продолжают → фондовые индексы замыкают.

Операционные принципы: основное внимание следует уделять эволюции рыночной структуры, а не просто отслеживанию колебаний настроений.