Análise Profunda: Fluxo de Fundos Maciços Ocultos na Cadeia

Recentemente, uma plataforma chamada Huiwang Payment chamou a atenção devido ao seu possível envolvimento em atividades financeiras ilegais. Esta plataforma realiza operações frequentes em na cadeia TRON através de USDT, o que gerou alta vigilância por parte das autoridades regulatórias. Para revelar as características do seu comportamento na cadeia, uma equipe profissional realizou uma análise aprofundada com base em dados públicos.

Visão geral do fluxo de capital

Entre janeiro de 2024 e junho de 2025, o fluxo de fundos na plataforma de pagamentos Huiwang apresenta as seguintes características:

• Total de saques: 572 bilhões USDT
• Total de depósitos: 544 bilhões de USDT

Isto mostra que a plataforma apresenta uma grande movimentação de fundos, com o montante de saques a continuar a superar o montante de depósitos, resultando numa saída líquida de 27,71 bilhões de USDT.

Movimento de Fundos Periódico

Os fluxos de fundos apresentaram picos notáveis nos seguintes momentos:

• Início de julho de 2024: tanto os depósitos como as retiradas ultrapassaram 1 bilhão de USDT
• Março e Maio de 2025: O valor do levantamento chega ou ultrapassa os 11 bilhões de USDT duas vezes.

Análise da Frequência de Negociação

A partir de fevereiro de 2024, o número de transações de retirada aumentará de forma escalonada, chegando a quase 150.000 transações em um único dia em meados de maio de 2025, apresentando características de "retiradas de alta frequência". Em comparação, as transações de depósito apresentam variações menores, mas também crescem de forma constante, atingindo quase 140.000 transações por dia.

Insights sobre o Comportamento do Usuário

O número de endereços de depósito ativos na plataforma aumentou de menos de 30.000 no início de 2024 para mais de 80.000, indicando uma expansão contínua da base de usuários, embora a taxa de crescimento tenha desacelerado.

Endereço de foco

Endereço de retirada Top 3

1. Endereço 1: Retiradas acumuladas de 8,16 bilhões de USDT, com interações com vários endereços de alto risco.
2. Endereço 2: Retirada de 5,8 milhões de USDT, suspeita de controle por uma plataforma de garantia.
3. Endereço 3: Retirada de 5,12 bilhões de USDT, com várias plataformas de negociação em interação.

Endereço de depósito Top 3

1. Endereço 4: depósito de 16,65 bilhões de USDT, suspeita de controle por alguma plataforma de garantia
2. Endereço 5: depósito de 4,49 milhões de USDT, pode ser uma carteira quente de alguma plataforma
3. Endereço 6: Depósito de 4.36 milhões de USDT, que também pode ser uma carteira quente de alguma plataforma.

Análise do Tempo de Atividade

Análise de 10 endereços de usuários comuns selecionados aleatoriamente:

• As transações de levantamento concentram-se principalmente entre as 01:00 e as 16:00 UTC, com pico entre as 07:00 e as 13:00.
• A operação de depósito está principalmente concentrada entre as 03:00 e as 10:00 UTC

Dinâmicas de Regulação Internacional

• Julho de 2024: Uma empresa de análise de blockchain relatou que a Tether congelou um endereço relacionado a essa plataforma, envolvendo quase 30 milhões de USDT.
• Início de maio de 2025: o Departamento do Tesouro dos EUA propôs proibir a prestação de serviços financeiros a este grupo
• Meados de maio de 2025: um relatório de uma agência da ONU aponta que a plataforma está envolvida em grandes fluxos de fundos suspeitos.
• Meados de maio de 2025: plataformas de garantia relacionadas anunciam a cessação de operações

Estes dados na cadeia e dinâmicas regulatórias fornecem uma referência importante para entender o modelo de operação da plataforma. No entanto, para atividades financeiras complexas, ainda é necessária uma investigação e análise mais abrangentes para se chegar a conclusões definitivas.